信用卡

現時中國要以內需推動經濟增長，所以推出一系列的家電下鄉、汽車下鄉、電腦下鄉等政策，在收集現金時會出現很多不必要的支出，所以筆者相信信用卡這類軟貨幣將會大行其道。雖然信用卡在中國並不是什麼新鮮事，而各家銀行在2006年開始已經大力推廣信用卡(記帳卡)業務，務求搶佔更多市場。以往中國居民要消費，出門必會帶備黑膠袋，內裡裝滿厚達十厘米(以一萬元計算)的人民幣，如買樓買車給現金，大家可想而知場面是多麼震撼。


現今的社會愈來愈倚重信用卡，在城市生活的人很多時都習慣以信用卡支付開支，一方面是貪其方便，不需要隨身攜帶大量現金，另一方面是可以延遲付款，最後是可以在消費同時賺取積分換取禮物。而世界其中一個最多信用卡的國家─美國，美國國會在昨天通過“信用卡消費者權益法案”，法案禁止信用卡公司不合理調高信用卡利率、任意加收手續費和罰款行為，並要求向21歲以下申請人發放信用卡時，必須得到父母同意或證明還款能力的證明書，這項法案是出於保障信用卡使用者，但同時卻將發卡銀行推向絕地，並改變美國的消費模式。直至3月份，美國消費者的信用卡債務已超過9450億美元，而在美國市場上流通的信用卡總量已超過7億張，以美國人口3億人計算，即每個人最少擁有2張信用卡，同時負債3150美元。眾所周知，美國的經濟增長都是倚靠消費推動，美國人消費任何服務都是用信用卡結帳，而美國銀行有這群消費量強大的顧客，盈利自然滾滾而來，她們透過過期罰息而獲利豐厚，就以港澳地區的信用卡利率高達30%就可看出銀行的獲利能力，筆者相信美國銀行的信用卡利率亦應相差無幾。是次法案的通過，可預示的是美國人的財務壓力減輕了，但同時打擊發卡機構的盈利能力，與此同時，亦可能打擊剛剛復甦的信貸市場，原因是金融機構已失卻了金融產品市場的利潤來源，現在連倚仗信用卡的盈利能力也被削弱，這會令金融機構為預留更多金錢而不願借貸，短期會加劇信貸緊縮局面，就長期而言，則會嚴重影響美國金融企業的盈利。


回顧美國信用卡市場的發展，藉此預示將來的中國信用卡市場是向哪個方向發展，美國的經驗也可以作為中國政府制定同類政策的參考，避免重蹈覆轍。